基于稳定分布的证券投资组合模型

作者:张国;刘则毅;唐万生 刊名:西北农林科技大学学报(自然科学版) 上传者:金戈

【摘要】采用稳定分布描述证券收益率,以克服正态分布不能描述证券收益率“高峰厚尾”的问题,利用低阶矩代替传统正态分布的二阶矩构造了基于稳定分布的均值/绝对偏差投资组合模型,并在中国市场的实际情况下研究了模型的改进及解法,最后通过算例说明了模型的可行性。

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