基于灰色关联度的非寿险保险公司偿付能力的监控方法

资源类型:pdf 资源大小:413.00KB 文档分类:经济 上传者:陈丽芳

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【作者】 闫春  赵明清 

【关键词】保险 偿付能力 监控 指标加权平均法 灰色关联度 

【出版日期】2005-03-30

【摘要】针对我国当前非寿险保险公司现状,提出了指标权重由各偿付能力影响因素指标对于偿付能力比率的灰色关联度来确定的指标加权平均法,以此对非寿险保险公司偿付能力进行监控。并用实例说明其实际应用,结果表明该方法是可行的。

【刊名】山东科技大学学报(自然科学版)

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  保险公司的偿付能力是指保险公司对所承担的风险责任,在发生赔偿和给付时所具有的经济补偿能力。保险公司偿付能力的有效监控是非常重要的。首先,保险监管部门通过及时了解保险公司的财务及其他方面的情况,及时提醒偿付能力不够充分的保险公司采取积极而有效的措施,使保险公司真正做到防患于未然,切实保障被保险人的利益;其次,消费者通过及时了解保险公司的偿付能力,可使他所承担的违约风险减少到最低程度;再次,保险经纪人通过了解各家保险公司的偿付能力,更好地帮助投保人选择保险公司,更有效地履行他们的工作职责;最后,保险公司及时了解自身的偿付能力,有助于他们在进行保险投资时,谨慎而合理地制定投资计划,并有效地采用投资组合策略,减少投资风险。关于保险公司偿付能力的评价和监控在国外是一个热门论题,较常采用的是多元统计分析、专家系统及神经元网络等方法[1~3]。但是,使用这些方法的前提是需要掌握具有偿付能力和无偿付能力保险公司对应指标的历史资料,而由于我国保险公司长期以来是国家垄断经营,没有破产的先例,所以无法使用这些方法判别一个公司的经营状况。文献[4]主要采用了多元统计控制方法,但这一方法忽略了保险公司各财务经营指标对保险公司偿付能力的影响程度不同这一事实。为此,本文提出了指标权重由各偿付能力影响因素指标对偿付能力比率的灰色关联度来确定的指标加权平均法,以此对非寿险保险公司偿付能力进行监控,并用实例说明其实际应用,结果表明该方法是可行的。1 非寿险保险公司偿付能力的监控非寿险保险公司的偿付能力是非寿险保险公司经营安全性、赢利性和流动性的综合反映。对偿付能力的预警控制是对影响偿付能力的主要因素进行监控。影响偿付能力的因素许多,对每个因素单独进行监控往往达不到理想的效果,将各偿付能力影响因素综合考虑,采用多指标联合控制的方法。假定影响非寿险保险公司偿付能力的因素有p个,记为x→=(x1,x2,…,xp),且服从均值为μ→,方差-协方差为Σ的多元正态分布,其中: μ→=(μ1,μ2,…,μp),Σ=σ11…σ1pσp1…σpp利用灰色关联分析法,可进一步证实:非寿险保险公司财务经营各指标对非寿险保险公司偿付能力的影响程度是不同的(见表1)。所以,在对非寿险保险公司偿付能力进行评估时,应区别各因素指标,根据其影响大小给予不同的权重。具体方法如下:首先,设第i个影响因素指标xi的权重ωi由其对于偿付能力比率x0的灰色关联度来确定:ωi=γ(x0,xi) pi=1γ(x0,xi),i=1,2,…,p(1)其中γ(x0,xi)表示xi对于x0的灰色关联度,按以下公式计算:γ(x0,xi)=1n nk=1miniminkΔ0i(k)+ζmaximaxkΔ0i(k)Δ0i(k)+ζmaximaxkΔ0i(k)其中:Δ0i(k)=|x0(k)-xi(k)|;ζ∈[0,1],一般取ζ=0.5。n为两比较序列的长度(数据个数)。其次,构造统计量:y= pi=1ωixi-μiσi(2)显然,y服从均值为0,方差为σ2= pi=1ω2i的正态分布。最后,给定检验水平α,查表得y的1-α置信区间-σUα2,σUα2。给定一样本指标向量x→=(x1,x2,…,xp),计算y值,看是否处于y的1-α置信区间,以此判断保险公司的财务经营状况是否出现了失控,是否影响了其偿付能力。若y值处于y的1-α置信区间,则说明此保险公司的财务经营状况未出现失控;否则,说明保险公司的财务经营状况出现了失控,发生了异常,偿付能力不足需对各指标进一步分析,找出失控的真正原因。2 实例分析应用上述方法对中国人民保险公司(原中国人民保险(集团)公司下属的中保财产保险有限责任公司,以下简称“人保”)的偿付能力进行监控。数据的时间跨度为1996~1998年。选择赔付率x1,投资收益率x2,再保险率x3,总资产报酬率x4,流动性比率x5作为监控偿付能力的指标。有关数据见表1。表1 偿付能力影响因素及灰关联度Table1Solvencyinfluencefactorsandgreyincidencedegree年份偿付能力比率x0赔付率x1投资收益率x2再保险率x3总资产报酬率x4流动性比率x51996年19.857%63.7%2.830%12.91%1.863%59.9%1997年19.396%56.9%2.771%14.91%3.864%60.6%1998年29.02%57.53%1.434%16.91%1.899%57.76%灰关联度r(x0,x1)0.7034r(x0,x2)0.4548r(x0,x3)0.8081r(x0,x4)0.4848r(x0,x5)0.6464  数据来源:中国保险年鉴(1997-1999);中国统计年鉴(1997-1999)。通过计算,得到均值向量和方差-协方差矩阵分别如下:μ→=(0.5931,0.02345,0.1491,0.02542,0.5942)Σ=0.000979.6876E-05-0.00042-0.000168.5007E-059.6876E-054.1554E-05-9.3067E-050.000037.4924E-05-0.00042-9.3067E-050.000272.4E-06-0.00014-0.000160.000032.4E-068.7406E-050.000088.5007E-057.4924E-05-0.000140.000080.00015由(1)式计算得ω1=0.23,ω2=0.15,ω3=0.26,ω4=0.15,ω5=0.21因此,y= 5i=1ωixi-μiσi=0.23x1-0.59310.00097+0.15x2-0.023454.1554E-05+0.26x3-0.14910.00027+0.15x4-0.025428.8406E-05+0.21x5-0.59420.00015且服从均值为0,方差为σ2= 5i=1ω2i=0.2096的正态分布。查表得y的95%置信区间为(-0.89733,0.89733)。将1996~1998年指标数据代入(2)式,计算得y96=0.09367,y97=0.33807,y98=-0.43174。这3个样本的数据均在95%置信区间,说明这三年的偿付能力状况未出现异常。根据非寿险业务赔付率一般不超过65%的规定,我们构造一些超标数据,例如将三年的指标数据中的赔付率x1取为0.76,其余数据不变,重新计算y值,得:y′96=1.00356,y′97=1.75099,y′98=0.94937。y值均不在置信区间,从而判定其偿付能力状况当年发生了异常情况。同理,根据非寿险业务流动性比率不低于50%的规定,将三年的指标数据中的流动性比率x5取为0.45,其余数据不变,重新计算y值,得y′96=2.49638,y′97=-2.37366,y′98=-2.6498。y值均不在置信区间,从而判定其偿付能力状况当年出现了异常。将三年的指标数据中的赔付率x1取为0.7,流动性比率x5取为0.45,其余数据不变,重新计算y值,得:y′96=-2.03034,y′97=-1.40459,y′98=-1.71254。y值均不在置信区间,从而判定其偿付能力状况当年出现了异常。基于灰色关联度的非寿险保险公司偿付能力的监控方法@闫春$山东科技大学信息科学与工程学院!山东青岛266510 @赵明清$山东科技大学信息科学与工程学院!山东青岛266510保险;;偿付能力;;监控;;指标加权平均法;;灰色关联度针对我国当前非寿险保险公司现状,提出了指标权重由各偿付能力影响因素指标对于偿付能力比率的灰色关联度来确定的指标加权平均法,以此对非寿险保险公司偿付能力进行监控。并用实例说明其实际应用,结果表明该方法是可行的。[1]SrivastavaMS,CarterEM.Anintroductiontoappliedmultivariatestatistics[M].ElsevierSciencePublishingCo.Inc.,1983. [2]LeeSukHun,UrrutiaJorgeL.Analysisandpredictionofinsolvencyintheproperty liabilityinsurance[J].TheJournalofRiskandInsurance,1996,63(1):121~130. [3]GraceMartinF,HarringtonScottE,KleinRobertW.Risk-basedcapitalandsolvencyscreeninginproperty liabilityinsurance;Hypothesesandempiricaltests[J].TheJournalofRiskandInsurance,1998,65(2):213~243. [4]毛宏.保险企业偿付能力的监控[J].运筹与管理,2001,(2):144~148.

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